中证A500指数详解：行业均衡、自由流通市值加权及权重Top30分析

<线上配资平台>中证A500指数详解：行业均衡、自由流通市值加权及权重Top30分析

加权方式：自由流通市值加权

样本空间和选样方法：见文末

定期调整：每半年调整一次，6月和12月第二个周五的下一个交易日。

当前时点该指数市值：54.21万亿；

该指数占沪港深全市场权重:【41%】

风格特点：行业均衡的有效代表A股整体的规模指数

当前估值指标：

[注]：数据取值日期：24/10/28，下同

中证A500指数

成分股权重Top10

当前该指数权重三甲：

贵州茅台4.9%、宁德时代2.9%、中国平安2.7%

中证A500指数

成分股权重Top30按宏赫关注系数排序

单位：亿元 人民币；Top30公司总权重达：37%。

当前时点权重前30公司之宏赫关注系数：

第一关注度（红色底纹）公司8家，兼具价值和成长属性，买入关注

第二关注度（绿色底纹）公司5家，成长属性关注

第三关注度（蓝色公司）公司6家，价值属性关注

其他关注度：或是价值陷阱和成长陷阱，建议回避。后台输入“关注系数”提取该指标详细介绍。

指数近十年点位及市盈率变化图

（频度 季度）

投资配置技巧：一般而言：较长期看，市盈率绝对值越小，处于近十年区间百分位值越低，该指数越值得投资。

中证A500指数今年9月23日刚启动，启动日市盈率14.94倍，当前14.60倍。近十年指数点位从2813点升至4675点，年化收益率5.2%。

指数基期以来年度涨跌幅及点位走势图

（频度 年度）

基期以来复利回报：

该指数自2014/12/31日基期以来迄今历经19.83年，由1000点走至4674.82点，年化收益率：8.09%；同期沪港深500指数年化为4.00%，沪深300指数为 7.19%。

包含成分股分红计算在内的全收益指数同期由1000点走至6552.74点，年化收益率：9.95%；同期沪港深500全收益指数年化为6.80%，沪深300指数为 9.15%。

从上市以来收益率看，覆盖更多行业龙头公司的A500指数19.8年的时间里收益是战胜了原先的沪深300指数的，也胜过了包括港股在内全市场的代表指数--沪港深500指数。

从长期收益率角度看，A500指数更具实效，但要说它是中国的标普500有些勉为其难，毕竟A500只是只是覆盖A股，不包括港股，而缺少了腾讯、阿里、美团以及诸多新能源汽车新势力在内的A500指数是代表不了全部中股的，也就不能算是中国的标普500指数了。

所以目前看，沪港深500指数仍是能有效代表中股的宽基指数。

当然A500指数肯定是有效代表A股的好的宽基指数中证A500指数详解：行业均衡、自由流通市值加权及权重Top30分析，也是A股投资的机会成本，目前看收益率要好过沪深300指数中证指数500基金的代码中证指数500基金的代码，也好过中证800指数。

好，继续看A500指数：

滚动五年年化收益率及点位图

五年滚动复利回报：

截止目前该指数有15个完整滚动五年考察期，五年年化收益率统计：

最高为：29.77%（2006-2010年）；

最低为：-12.84%（2008-2012年）；

中位数：5.92%。

也就是说从2004年末算起，你蒙眼盲目地在任何一年的年末12月31日持有该指数（基金），坚持持有五年后的12月31日，你有一半的概率获得5.92%+的年化收益率。

分时段年化收益率与沪深300指数对比

上表统计了该指数不同年度时段的年化收益率，并与沪深300指数对比。

可以看到A500指数在近3年和近1年时段收益低于沪深300指数，在其他更长时段是高于沪深300指数。

跟踪指数基金

当前市场发行了第一批跟踪该指数的基金，共有10家基金公司旗下基金跟踪，如下表：

跟踪中证A500的指数基金

（按规模降序）

对于指数型基金，宏赫臻财建议投资者从上表中规模较大的、由资产净值较大的基金公司管理的、机构占比较大的、各项费率较低的、跟踪误差较小的基金中选择适合自己的投资该指数的基金。这样便于在指数基金中证A500指数详解：行业均衡、自由流通市值加权及权重Top30分析，股票型基金，以及债券型基金之间灵活的展开基金转换策略。

当前规模最大的跟踪A500指数的指数基金为国泰中证A500ETF中证A500指数详解：行业均衡、自由流通市值加权及权重Top30分析，136亿；最小为泰康中证A500ETF，25.9亿。其实规模上看都不小了。投资者可以根据自身投资公募基金公司的情况中证指数500基金的代码，选择适合自己的A500指数基金。

成分股&跟踪基金优选

根据宏赫臻财量化初选公司模型和“甄选上市公司的十分钟测试”里面提到的更多财务指标复选步骤，对该指数成分股进行了优选，当前时点胜出公司【46】家。

本文 线上配资平台 原创，转载保留链接！网址：http://zzockj.com/html/84.html